Recreación de la famosa fábula del mendigo que se convierte en príncipe y del príncipe que es confundido por un mendigo. Tom es un ladronzuelo, un joven humilde que por azar se encuentra con el príncipe de Gales. Ambos se sorprenden por su parecido y decide intercambiar sus ropas, pues se prepara en el castillo real un baile de disfraces. El cambio es tan asombroso que en la corte los confunden: el verdadero príncipe es expulsado del castillo y obligado a la mendicidad mientras que el ladronzuelo es tratado como el heredero. Tom comienza a sentirse muy cómodo en la corte, especialmente tras la muerte del rey Enrique VIII. Finalmente y llegado el día de la coronación irrumpe el verdadero príncipe en la sala y el engaño es descubierto.
 | Errol Flynn | Miles Hendon |
| Claude Rains | Conde de Hertford |
| Henry Stephenson | Duque de Norfolk |
| Barton MacLane | John Canty |
| Billy Mauch | Tom Canty |
| Bobby Mauch | Príncipe Edward Tudor |
| Alan Hale | Capitán de la Guardia |
